Cultura finanziaria
Cultura finanziaria
Investire con un obiettivo per prendere decisioni di investimento consapevoli
Investire per raggiungere un obiettivo specifico ci aiuta a mettere a fuoco la strategia per noi più corretta: ma quali sono le possibili soluzioni nell’ambito di questo tipo di approccio?
“Il risparmio è più che denaro: è quel che permette di realizzare sogni e progetti di vita”.
Questa affermazione – contenuta nel sesto Rapporto Assogestioni-Censis1 – evidenzia la dimensione progettuale del risparmio e riassume bene l’importanza di investire in base agli obiettivi di vita. Del resto, il risparmio serve proprio a questo: a realizzare sogni e progetti e a soddisfare bisogni futuri: l’acquisto di una casa nuova, l’avvio di un’attività, gli studi dei figli, una vecchiaia più serena. Ma anche – perché no – un’automobile più performante o una vacanza ai tropici.
Un fatto è certo: iniziare a investire avendo già chiari in testa gli obiettivi che ci siamo prefissati di raggiungere è utile per gestire i risparmi in modo più disciplinato. Definire i nostri obiettivi, tra l’altro, ci aiuta a mettere a fuoco il nostro orizzonte temporale e la nostra propensione al rischio, due aspetti fondamentali nella costruzione del portafoglio di investimento.
Rischio, rendimento, diversificazione: i principi dell’investimento
Ogni opportunità di investimento presenta infatti un compromesso tra rischio e rendimento potenziale: in generale, rendimenti potenzialmente più elevati sono associati a un rischio maggiore, mentre investimenti più prudenti tendono a offrire ritorni più contenuti. Chi ha un orizzonte temporale di lungo termine può teoricamente permettersi di investire in strumenti più rischiosi – come ad esempio l’azionario – per conseguire maggiori guadagni: al netto delle oscillazioni di breve termine, infatti, sul lungo periodo i mercati tendono storicamente a salire2.
Un altro aspetto da non sottovalutare quando si investe, perché è importante per mitigare i rischi, è la diversificazione3. Diversificare il portafoglio significa destinare le proprie risorse verso opportunità di investimento diverse. Così, se da una parte va male, non si perde tutto! Ad esempio si può scegliere di diversificare il portafoglio scegliendo tra diverse:
- aree geografiche;
- classi di attivo (azioni, obbligazioni, materie prime, immobiliare);
- settori (tech, sanità, finanziari, energetici, eccetera);
Quali investimenti scegliere per raggiungere i tuoi obiettivi?
Ci sono molte opzioni per costruire il proprio portafoglio. I fondi comuni di investimento sono particolarmente utili perché offrono soluzioni già diversificate. Vediamo, qui di seguito, le principali opzioni a disposizione degli investitori:
- Fondi azionari: investono prevalentemente in azioni e sono particolarmente indicati per chi ha un orizzonte temporale di lungo termine e punta alla crescita del capitale. Possono focalizzarsi su settori specifici, aree geografiche o Megatrend, come per esempio l’Intelligenza Artificiale.
- Fondi obbligazionari: investono principalmente in titoli di Stato e obbligazioni societarie. Puntano a offrire un reddito regolare, ma non sono totalmente privi di rischio: il grado di quest’ultimo può variare a seconda dei titoli in portafoglio.
- Fondi Multi-Asset: offrono una combinazione di azioni e obbligazioni, fornendo diversificazione e adattandosi a strategie di medio-lungo termine.
- Fondi Monetari: investono in strumenti del mercato monetario a breve termine (non superiore a 6 mesi).
Anche gli ETF, Exchange-Traded Funds possono rappresentare una valida opzione. Gli ETF a gestione passiva sono fondi indicizzati quotati in borsa che replicano la performance - sia al rialzo che al ribasso - di un determinato indice investendo in un paniere di azioni o obbligazioni progettato per replicare le posizioni dell'indice. Gli ETF sono sempre più apprezzati dagli investitori per la loro accessibilità, trasparenza e per i costi contenuti.
Da segnalare infine anche le gestioni patrimoniali. Si tratta di soluzioni di investimento personalizzabili in cui il risparmiatore affida la gestione del suo patrimonio a una società autorizzata sottoscrivendo un mandato di gestione. A differenza dell’investimento nei fondi comuni, queste soluzioni di investimento prevedono una gestione individuale del capitale.
Nei fondi comuni i risparmi versati dai diversi sottoscrittori confluiscono nel patrimonio del fondo che viene gestito in modo indifferenziato per tutti i partecipanti. Nella gestione patrimoniale invece il risparmiatore, sottoscrivendo il mandato di gestione, affida la gestione dei propri risparmi ad un intermediario finanziario ma può eventualmente segnalare delle preferenze nella gestione del capitale. E poi, grazie alla rendicontazione periodica, si ottengono informazioni dettagliate su tutte le operazioni eseguite dal gestore e sui costi del servizio.
È possibile scegliere tra due tipologie di gestioni patrimoniali: quelle mobiliari, dove il patrimonio è investito principalmente in strumenti finanziari, come azioni, obbligazioni, ETF e derivati, e quelle in Fondi, dove il capitale è investito in fondi comuni d’investimento.
A ciascuno il suo investimento: parlane con un Consulente
Il “menù”, insomma, è ampio e variegato. Cosa scegliere, e come? Ogni investitore ha la sua storia, le sue caratteristiche e i suoi obiettivi: una risposta valida per tutti non c’è e non può esserci. L’unica soluzione – questa sì, valida per tutti – è confrontarsi con un consulente per trovare insieme la strategia più adatta alle proprie esigenze.
2 Le performance passate non sono garanzia di analoghi andamenti per il futuro.
3 La diversificazione non garantisce un profitto né protegge da perdite.
Importante da sapere
Il presente contenuto è una comunicazione di marketing redatta da Amundi SGR S.p.A., (“Amundi”) per conto delle società del Gruppo Bancario Crédit Agricole Italia (“Banche”) e da queste indirizzata a un pubblico indistinto (di seguito i “Destinatari” o singolarmente il “Destinatario”) a titolo meramente informativo e/o pubblicitario/promozionale. Amundi appartiene al medesimo Gruppo al quale appartengono le Banche e pertanto potrebbero presentarsi potenziali conflitti di interessi. Inoltre, le informazioni contenute potrebbero avere a oggetto strumenti finanziari rispetto ai quali Amundi e/o le Banche potrebbero trovarsi in una situazione di conflitto d’interesse. I contenuti della presente sezione non rappresentano in nessun caso un’offerta di acquisto o di vendita di prodotti finanziari, una raccomandazione avente a oggetto strumenti finanziari o emittenti di strumenti finanziarie non sono da intendere come ricerca in materia di investimenti o come analisi finanziaria, dal momento che, oltre a non avere i contenti, non rispetta i requisiti di indipendenza imposti per la ricerca finanziaria e non è sottoposta ad alcun divieto in ordine alla effettuazione di negoziazione prima della diffusione. Il contenuto della sezione è stato elaborata con le informazioni disponibili alla data in cui la stessa è stata redatta. Le informazioni, opinioni e stime in essa contenute sono suscettibili di variazioni in qualunque momento senza che da ciò derivi un obbligo di comunicazione e/o aggiornamento in capo ad Amundi e alle Banche. Tali informazioni, opinioni e stime si basano su informazioni di pubblico dominio, dati elaborati internamente o con il contributo di fonti esterne considerate affidabili. Amundi e le Banche non hanno verificato in maniera indipendente le informazioni tratte da fonti pubbliche o esterne e non forniscono alcuna indicazione o garanzia in merito alla loro correttezza, completezza e affidabilità. Eventuali dati riferiti a performance passate non sono un indicatore attendibile di performance attuali o future. Amundi e le Banche non confermano, assicurano o garantiscono l’idoneità a qualsiasi scopo di investimento delle informazioni contenute nella Newsletter, le quali non devono essere utilizzate come unica base per le decisioni d’investimento. Tali informazioni non intendono sostituire in alcun modo le autonome e personali valutazioni che ogni singolo Destinatario è tenuto a svolgere prima della conclusione di una qualsiasi operazione attinente a strumenti e prodotti finanziari. Il Destinatario, prima di qualunque investimento, è tenuto a prendere attenta visione della documentazione relativa allo strumento finanziario oggetto dell’operazione, la cui sussistenza è disposta dalla applicabile normativa di legge e regolamentare tempo per tempo vigente. La decisione di effettuare qualunque operazione finanziaria, presa autonomamente dal Destinatario sulla base delle informazioni contenute nella sezione, è a rischio esclusivo dello stesso. Amundi e le Banche non assumono alcuna responsabilità per eventuali danni derivanti dall’uso della presente comunicazione. Il contenuto non è rivolto e non può essere consegnato a cittadini degli Stati Uniti d’America o a soggetti ivi residenti o a qualsiasi “U.S. Person” come definita nel SEC Regulation S, ai sensi del Security Act of 1933. Al Destinatario non è consentito registrare tali contenuti, in tutto o in parte, su alcun tipo di supporto, se non ad uso esclusivamente personale, né riprodurli, copiarli, pubblicarli, trasmetterli ed utilizzarli a scopo commerciale senza preventiva autorizzazione scritta
